Patrimônio Líquido (PL)
Valor total dos ativos do fundo menos as obrigações, apurado diariamente — é o tamanho do fundo em R$ e o denominador do cálculo do valor da cota.
Patrimônio Líquido (PL) de um fundo é o valor total dos ativos menos as obrigações, apurado diariamente. É o tamanho do fundo em R$.
O que isso significa na prática
Dividido pela quantidade de cotas em circulação, o PL dá o valor da cota. Um fundo com R$ 5 milhões de PL é outro universo de um fundo com R$ 5 bilhões — a escala muda o que o gestor consegue operar e o risco de concentração de cotistas (se 3 pessoas têm 80% do PL, um resgate grande te arrasta junto).
Como aparece nos fundos reais
- Brasilprev Top TPF FIF Renda Fixa07.593.972/0001-86 · Previdência Rf Duração Baixa SoberanoR$ 283,11 bi
- BB Renda Fixa Curto Prazo Automático FIC FIF42.592.315/0001-15 · Renda Fixa Baixa Duração - SoberanoR$ 203,67 bi
- BB Top Renda Fixa Curto Prazo Automático Ii FIF Resp Limitada46.133.770/0001-03 · Renda Fixa Baixa Duração - SoberanoR$ 203,64 bi
- BB Rf Iv FIF Renda Fixa Longo Prazo Resp Limitada00.822.055/0001-87R$ 155,40 bi
- Special Renda Fixa Referenciado DI FIF01.597.187/0001-15R$ 136,38 bi
- BB Top Rf Arrojado FIF Renda Fixa Longo Prazo03.389.374/0001-39R$ 125,37 bi
- Bradesco Master FI Financeiro - Ci Rf Cred Priv - Resp Limitada10.583.909/0001-73 · Previdência - Rf Duração Livre - Grau de InvestimentoR$ 102,07 bi
- Caixa Pós Fixado Previnvest Previdenciário FIF Renda Fixa-resp Limitada35.536.379/0001-33 · Previdência - Rf Duração Baixa - Grau de InvestimentoR$ 101,23 bi
- BB Renda Fixa Longo Prazo High FIC de FIF29.224.634/0001-00 · Renda Fixa Livre Duração - Grau de InvestimentoR$ 97,47 bi
- Itaú Privilège Renda Fixa Referenciado DI FIF da Cic Resp Limitada26.199.519/0001-34 · Renda Fixa Baixa Duração - Grau de InvestimentoR$ 91,52 bi
Cuidados
PL cresce por captação líquida + rendimento. Queda de PL pode ser resgate (ruim) ou prejuízo (pior — diferencie). Fundo com menos de R$ 50 milhões de PL raramente justifica a estrutura de taxas que cobra; abaixo de R$ 20 milhões, desconfie que o fundo pode fechar. Ver também CNPJ para não confundir PL do Fundo com PL da Classe na RCVM 175.
Fonte regulatória
Regras de cálculo de PL na Resolução CVM 175. Dados diários nos informes CVM inf_diario_fi.